彼 住宅ローン王 低迷している。日次および月次価格だけでなく、スペインの住宅ローン市場全体への影響も同様です。彼 エウリボール 住宅ローンの従来の基準である 12 か月は、次の水準に達することで低下に直面しています。 スペインの住宅ローン残高の最低52%、 約40パーセントポイント減少 割り当て（4,000 ベーシス ポイント）は、全体の 90% を超えていた 10 年前に比べて増加しました。実際、銀行における新規住宅ローンの生産における同社の存在感は、2024年には15％に低下した。
これは、最新のレポートに反映されています。 スペイン住宅ローン協会 (AHE) 今年上半期のデータは、スペイン銀行が第 2 四半期に作成したメモとアナリストが予測した傾向を裏付けるものです。雇用主統計は次のことを明らかにしています 固定金利は融資ポートフォリオ全体の 33.5% を占めます。混合ローン（固定トランシェと変動トランシェ）がありながら、1年前の30.5より3ポイント増加しました。 11%から15%に上昇しました。
このように、現在施行されている変動金利住宅ローンは半分強、前述の 52% を占めており、この割合は 2022 年から 2023 年にかけて記録された金利上昇による家計への大きな影響を回避できています。」 融資の約95％ の価格に応じて決済されます ユーリボール 12ヶ月、定期的な半年ごとまたは毎年のレビューを行っています」と AHE は指摘しています。
エウリボール、陥落一周年
の 銀行セクターおよび経済全体における Euribor の影響力の喪失 ちょうど落ち込んでいるときに発生します 2009年以来のペースで大幅に減少しており、欧州債務危機終結以来最大規模の変動住宅ローン返済額の削減が見込まれている。具体的には、 の引用 ユーリボール 12ヶ月 過去 50 セッション中 35 セッションで失敗しました 定まるまで 今週金曜日、10月4日は2.688%、 そして10月3日木曜日の取引後は2.71%でした。 ２０２２年１１月初め以来の低水準となった。
さらに、 10月の月平均 市場の最初の数日以降は約 2.73% となり、2023 年の同月より 1.43 パーセントポイント (143 ベーシスポイント) 減少します。指数の月平均の下落が大きいほど、2012 年 12 月以降、それを参照として住宅ローンの支払いに適用しています。すでに 7 月、8 月、9 月には、 ２０１３年初め以来最大の下落率となった。
で 理論的な例 新たに契約した 25 年間の 100,000 ユーロの住宅ローンで、12 か月の Euribor との差が 1 ポイントの場合、10 月の月々の支払額は 80 ユーロ減少し、月額 593 ユーロから 513 ユーロになります。 年間 1,000 ユーロの節約。 200,000 ユーロのローンの場合、年間節約額は 200,000 ユーロに達する可能性があります。 2,000 ユーロ、年間最大 3,000 ユーロ 30万ユーロの住宅ローンを抱えている。
彼 ユーリボール 12ヶ月 今週、彼が記念すべき1周年を迎えました。 前回の強気サイクルの日次最高値は4.22%以来、ほぼ470ベーシスポイント高い記録を更新した後、 過去最低のマイナス（-0.5%） 2022 年の初めに動きました。多少の浮き沈みはありますが、 銀行間融資の利息 弱気サイクルの最初の1年を終え、今後も米国政府による新たな利下げの予想と一致して下落し続けることを示している。 欧州中央銀行 (ECB)。
ECB保留中
銀行間金利の引き下げや信用アクセス基準の厳格化に伴い、借入意欲も低下している。の 住宅ローンポートフォリオ スペインの預金機関が申告した件数は606,491件から 2024 年 6 月まで 5,935 億 900 万ユーロ、2.1% または 130 億ユーロ減 AHE の最初の学期のデータによると、ある年から次の年まで。
「ユーリボールは今年の春以来、より好ましい地平線を予想していましたが、 データは、払い戻しの量を示唆しています。 まだ昇格できたかもしれない住宅取得業務と他の目的を目的とした融資の両方で」と銀行協会は融資総額の縮小を正当化していると指摘している。 住宅ローン。同氏はまた、弱いデータを示した2023年下半期との比較が原因だとしている。
の Euribor のトレンド 市場金利と公定金利の差が非常に大きいにもかかわらず、新たな下落を予測し続けている。この瞬間、それは、 ギャップは約 130 ベーシス ポイントです、1.3パーセントポイントは、ほぼ20年間で見られなかった数字です（2005年10月）。
一部の人にとっては、明らかになりつつあるマクロ経済データがそれを裏付けているという事実にもかかわらず、市場は予想を超えて急速に進みすぎていると考えています。しかし、ECBがこうした見通しを再度修正するリスクはますます高まっている。主宰団体 クリスティーヌ・ラガルド 前回会議の議事録は1週間前の10月10日に公表される予定だ。 再度利下げに向けて会合を開く 9月に採択されたものの後。
「ロス 今週判明したインフレデータ ユーロ圏の9月の指数は2021年初め以来初めて2％を下回った。より重要な基礎指数は2.7％だが、 ディスインフレ傾向は否定できない そして、さらなる金融緩和をカバーすることになるだろう」と通貨フィンテックアナリストは言う。 エベリー、サンタンデール銀行が所有。
「中東の緊張激化は、政策を緩和し、経済に金融支援を提供するようECBに圧力をかけるだけだ。一次産品価格の新たな上昇に直面すると、金融緩和は欧州経済にあまり役立たないだろう。エネルギー、 「市場では金利先物を通じて2週間以内の利下げがほぼ確実であるとアナリストが回想しているエベリー氏は警告する。 「そして12月に50ベーシスポイント利下げされる可能性は無視できない」」。
これら 2 つの動きでさえ、ヨーロッパの大手銀行 20 行のデータに基づいて毎日の価格が形成される独占的な Euribor 市場が提示する価格とのギャップを埋めることはできません。 「Euriborは2024年10月も下落傾向が続くと予想しています。 月全体の平均は約 2.6%これは主に金利が0.25％ポイント引き下げられるという市場の期待によって引き起こされた」と述べている。 マルセロ・シケイラ コンサルティング会社のオペレーションディレクター バイテカ。
グスタボ・マルティネス、金融学の教授 フランシスコ・マロキン大学、 同氏は、ユーリボーは9月に3％を下回って取引を終えた後、「ただし大金をはぎ取らずに」軟化し続けると信じている。 「それは新鮮な空気の息吹を意味するでしょう 住宅ローンを抱えていて、そろそろ見直しが必要なすべての人へ。良いニュースは、これは偶然ではなく、 この傾向は 2.5% まで続く可能性が高いですインフレの不安がどのように展開するかを見るという犠牲を払って緩和されるだろうが、各国が巨額の赤字政策を継続し、中央銀行が流動性システムをほとんど枯渇させることができていないことを考慮すると、インフレが発生する可能性は非常に高い」と同氏は指摘する外。
#Euriborは2012年以来最大の年間削減額を予測しているが影響を受けるのはスペインの住宅ローンの半分のみ