現在、より高い金利環境と、銀行が現在の金利より3パーセントポイント高い金利で借り手の財務状況をストレステストすることを義務付けるAPRAのサービスアビリティバッファールールが、人々が借りられる金額を制限しているルールとなっている。
私たちの分析によると、平均的なフルタイム賃金を稼ぐ独身者は推定 544,000 ドルを借りられることがわかります。これは、負債と収入の比率が 5.2 に相当します。
しかし、金利がさらに大幅に低下した場合、たとえ耐用年数バッファーが働いていたとしても、借り手の収入に対する負債の比率は潜在的に6倍を超える可能性がある。
住宅ローン金利 5.51% 4.51% 3.51%
最大借入可能額 $544,000 $599,000 $662,000
負債対収益比率 5.2 5.7 6.3
APRA はキャップに慣れています
- 2014 年 12 月: 投資家向け融資の上限 – APRAは銀行に対し、投資家向け融資の伸びを年間10％以下に制限するよう指示した。キャップは 削除されました 2018年4月に。
- 2017 年 3 月: 利息のみの融資の上限 – APRAは銀行に対し、新規の利子のみの融資を新規融資の30％に制限し、少額の預金による利子のみの融資に対して厳しい監視を課すことを要求した。キャップは 削除されました 2018年12月に。
- 2019年7月: 保守性バッファの変更 – APRA は保守性バッファーを 2.5% ポイントに増加しました。これは、すべてのローンにストレステストを実施する必要がある、少なくとも7％に設定されていた包括的な「下限金利」を削除し、代わりに銀行が独自の下限金利を設定することを義務付けた。
- 2021 年 10 月: バッファーの増加 – ARPA により、保守性バッファーが 2.5 ポイントから 3% ポイントに増加しました。
- 2026 年 2 月: DTIキャップの導入 – APRAは、銀行がDTIが6倍を超える借り手に新規融資の20％以上を発行することを禁止する規則を導入する。
Canstarのデータインサイトディレクター、サリー・ティンダル氏は、「APRAはかねてより、収入に対する負債の比率が6倍以上のローンはリスクがあると主張してきた。現在、業界のベンチマークを設定するために、ローンに正式な上限を設けている」と述べた。
「高 DTI ローンの割合は歴史的な基準からすると依然として信じられないほど低いですが、規制当局はその割合が増加するのを黙って見守るつもりはありません。
「新規融資全体のわずか5.5％であり、これ以上の利下げは明白ではないため、この新たな上限は現在の金利で借り手の大多数に影響を与えることはないが、このリスクの高いタイプの融資が低金利環境下では急速に20％を超える可能性があることを知るには、4年を振り返るだけで十分だ」
「2021年には、新規住宅ローンのほぼ4件に1件がこの基準を突破し、金利が上昇し始めたとき、家計は大きなプレッシャーにさらされました。
「記録的な融資額と投資家の活動の急増が警告灯を点滅させている。RBAの最近の利下げは火に油を注いでおり、APRAは明らかに市場の過熱を望んでいない」
「収入に対する負債の上限は、APRAが定めた一連の責任ある融資ガイドラインの1つにすぎない。現時点での真の主力は3パーセントポイントの保守性バッファーであり、これは高金利での借入力を抑制するのにはるかに効果がある。」
「しかし、経済が大きな変化球に見舞われると、金利は瞬く間に低下する可能性がある。そのため、規制当局は状況の変化に対応するためのさまざまなルールを設けている。つまり、市場が変化した場合に慌てる必要がないということだ」
「今後数カ月以内に住宅ローンを組もうと考えている人は、今すぐ数字を計算してみる価値がある。収入が6倍近くに迫っているのであれば、銀行はより保守的な方針をとるだろうと予想すべきだ。」
借入力の計算方法
計算は、現在の新しい所有者と占有者の変動金利 5.51%、ローン期間 30 年、独身者の年間支出 24,000 ドル、ローンと経費の返済に利用できる税引後収入の 90%、および 3.00% の金利バッファーに基づいています。税金の計算は、メディケア税を除く、現在の会計年度に基づいています。借り手には既存の借金がなく、支出も最小限で扶養家族もいないと仮定します。平均賃金は、ABS の平均フルタイム通常賃金である年間 104,807 ドルに基づいており、昇給は考慮されていません。借り手は、借入額を決める前に個人的な財務上のアドバイスを求める必要があり、実際の金額は個人の状況や貸し手によって異なることを知っておく必要があります。
#APRA収入に見合った高額な負債のローンに速度制限を適用